Synctera se posiciona no BaaS ao registrar subsidiária como MSB

A Synctera deu um passo estratégico ao registrar uma de suas subsidiárias, a t-minus10 Finance LLC, como um Money Services Business (MSB). Este movimento eleva a capacidade da empresa de assumir mais responsabilidades regulatórias, especialmente em conformidade com o combate à lavagem de dinheiro (AML) e relatórios, para parcerias selecionadas entre bancos e fintechs. A decisão é uma resposta direta às necessidades de maior confiança e controle no ecossistema BaaS (Banking as a Service), buscando solidificar a infraestrutura para colaborações financeiras digitais. A aquisição recente da Cable, uma empresa de tecnologia de conformidade, apoiará a Synctera, garantindo que os programas de fintech sigam continuamente os requisitos regulatórios e as políticas bancárias.

A estrutura da Synctera, em contraste com modelos anteriores, foca em contas FBO (For Benefit Of) separadas para cada fintech parceira, operadas pelo banco patrocinador. Isso significa que o dinheiro do cliente permanece no banco, enquanto a Synctera gerencia um ledger preciso e transparente. A reconciliação diária entre o ledger da Synctera e a conta FBO do banco é um salvaguarda essencial. Este processo visa evitar problemas de má-alocação de fundos, como os que afetaram a Synapse no passado. A Synctera não atua como custodiante dos fundos, mas sim como um intermediário de conformidade e tecnologia, garantindo a integridade dos dados e a visibilidade para o banco e a fintech.

A indústria BaaS está amadurecendo e, com isso, mudando sua abordagem para conformidade e responsabilidade. O caso da Synapse, que faliu mais de dois anos antes, expôs as fragilidades de modelos onde a separação de fundos e a transparência não eram prioritárias. A Synapse, que também era uma MSB, teve problemas de commingling (mistura de fundos) de clientes, programas de fintech e seus próprios recursos, levando a uma crise de confiança. A resposta da Synctera, ao se tornar uma MSB e implementar processos rigorosos de reconciliação diária com contas FBO separadas, mostra uma evolução significativa no mercado. Ela reflete um esforço para evitar as armadilhas do passado, com um compromisso explícito em fortalecer a governança e a segurança dos fundos dos clientes, algo que era um ponto fraco na cobertura anterior da indústria.

A decisão da Synctera de registrar-se como MSB sinaliza um compromisso profundo com a conformidade e a segurança no espaço BaaS, crucial para a credibilidade do setor. Em um momento em que outras fintechs como Klarna, Block e até a Coinbase buscam licenças bancárias ou maior controle regulatório, o movimento da Synctera mostra outra via para a maturidade. Ao invés de se tornar um banco, ela se aprofunda na responsabilidade de intermediação, o que pode impulsionar a confiança de bancos patrocinadores e fintechs. Isso é vital para a expansão da inovação financeira digital, garantindo que a infraestrutura subjacente seja robusta e regulatoriamente sólida. Permite que bancos tenham maior visibilidade e controle sobre os programas de fintech, enquanto as fintechs podem se concentrar em seus produtos, com a segurança de um parceiro de conformidade confiável.